How Smart Money Traders Use Order Blocks To Enter Perfectly

Dans cet épisode de la série "whiteboard", nous explorons les "order blocks" (blocs d'ordres), une technique puissante dans le trading de l'action des prix. Un order block est la dernière bougie ou série de bougies dans la direction opposée avant un mouvement important du marché, appelé "displacement" (déplacement). Ce déplacement est un indice que les institutions ont placé leurs ordres, laissant une "empreinte" sur le graphique. Un "bullish order block" (OB haussier) est la dernière bougie baissière avant un grand mouvement haussier qui déplace le prix et rompt la structure du marché. Lorsque le prix revient à cette zone, il est censé rebondir, agissant comme un support. La logique institutionnelle derrière cela est que les grandes institutions ne peuvent pas exécuter tous leurs ordres en une seule fois. Elles commencent à acheter à la baisse, obtenant des prix réduits. Ce mouvement initial fait monter le prix, attirant les traders de détail. Lorsque le prix s'éloigne de l'OB, cela indique que l'institution est impliquée. Si le prix revient à l'OB, il y a encore des ordres d'achat en attente des institutions. De plus, les traders de détail qui ont acheté à la hausse commencent à liquider leurs positions lorsque le prix recule, fournissant une liquidité de vente que l'institution peut absorber. Ainsi, un OB est une forme de liquidité interne. Inversement, un "bearish order block" (OB baissier) est la dernière bougie haussière avant un grand mouvement baissier qui déplace le prix et rompt la structure du marché. Lorsque le prix revient à cette zone, il est censé rejeter, agissant comme une résistance. Des exemples concrets sur les graphiques montrent comment identifier ces OB. Pour un OB haussier, on cherche des bougies rouges suivies d'un grand mouvement vert qui rompt la structure. Le prix revient souvent toucher la zone de l'OB avant de continuer sa hausse. Pour un OB baissier, on cherche des bougies vertes suivies d'un grand mouvement rouge qui rompt la structure. Le prix revient toucher la zone de l'OB avant de continuer sa baisse. Un "bon" order block, ou un OB à haute probabilité, présente plusieurs caractéristiques : 1. **Déplacement important :** Le mouvement qui suit l'OB est grand et agressif. 2. **"Fair value gap" (écart de juste valeur) :** La présence d'un fair value gap (un vide dans les bougies) est un signe clair de déplacement. 3. **Rupture de la structure du marché (MSB) :** L'OB doit idéalement provoquer une rupture de la structure du marché, ce qui indique un changement de direction. Bien que non obligatoire, cela augmente la probabilité. 4. **Prise de liquidité préalable :** Si l'OB se forme après qu'un plus bas (pour un OB haussier) ou un plus haut (pour un OB baissier) ait été "balayé" pour la liquidité, c'est un signe très fort. 5. **Taille de la bougie OB :** Une bougie OB plus grande est généralement plus fiable. Un OB de faible probabilité serait l'opposé : pas de grand déplacement, pas de rupture de structure, pas de prise de liquidité préalable, ou une petite bougie OB. Il existe un autre type d'order block appelé "breaker block" (bloc de rupture). Un breaker est un order block "échoué". Un "bullish breaker" est un OB baissier qui a échoué. Cela signifie que le prix a traversé une zone qui aurait dû être une résistance (un OB baissier) et l'a transformée en support. C'est un "SR flip" (support-résistance flip), souvent un signe de renversement de tendance. Un "bearish breaker" est un OB haussier qui a échoué. Le prix traverse une zone qui aurait dû être un support (un OB haussier) et la transforme en résistance. Les breakers sont souvent observés aux points de retournement de tendance, lorsqu'une tendance baissière devient haussière ou vice versa. Pour trader les OB et les breakers : 1. **Analyse des horizons de temps (HTF à LTF) :** Commencez par l'analyse des horizons de temps supérieurs (HTF) pour déterminer la direction générale. Si le HTF est haussier, cherchez des OB haussiers sur les horizons de temps inférieurs (LTF). 2. **Contexte de la "dealing range" :** Un OB haussier est plus fiable s'il se trouve dans la "discount" (partie inférieure) d'une range de trading, tandis qu'un OB baissier est plus fiable s'il se trouve dans la "premium" (partie supérieure). 3. **Point d'entrée :** Pour un OB haussier, entrez à l'ouverture de la bougie OB ou jusqu'à 50% de celle-ci (le "mean threshold"). Pour un OB baissier, entrez à la fermeture de la bougie OB ou jusqu'à 50% de celle-ci. 4. **Stop loss :** Placez le stop loss juste en dessous (pour un OB haussier) ou au-dessus (pour un OB baissier) de l'ensemble de l'OB, en laissant une petite marge pour le slippage et le spread. Si l'OB a pris de la liquidité au préalable, le stop loss est généralement plus sûr en dessous (ou au-dessus) de l'OB. Pour les breakers, le stop loss peut être placé au bord du breaker ou au-dessus/en dessous du "liquidity sweep" qui a précédé le renversement. Le choix dépend de la préférence pour le rapport risque/rendement (plus serré) ou le taux de réussite (plus large). 5. **Objectif :** L'objectif est généralement la liquidité externe (les plus hauts ou les plus bas importants hors de la range actuelle). Les breakers, étant des OB échoués, sont des indicateurs de renversement. Par exemple, un OB haussier qui aurait dû servir de support mais est traversé, se transforme en résistance (breaker baissier), signalant un renversement de tendance haussière à baissière. Une question fréquente est de savoir comment savoir quand un OB va échouer et devenir un breaker. Il n'y a pas de certitude. Cependant, des indices contextuels peuvent aider. Par exemple, un "market structure break" qui n'est pas accompagné d'un déplacement significatif ou qui se produit à des niveaux de prix extrêmes (comme un plus haut historique) peut être un "liquidity sweep" plutôt qu'une véritable rupture de structure. Si le prix ne parvient pas à se maintenir au-dessus de ce niveau après la rupture, l'OB pourrait échouer et se transformer en breaker. Enfin, les "fair value gaps" et les "order blocks" ne sont pas des concepts concurrents, mais complémentaires. Un bon order block est souvent caractérisé par un déplacement qui crée un fair value gap. Lorsque les deux se superposent, cela renforce la confiance dans le mouvement. Les meilleurs order blocks et breakers sont ceux qui créent des fair value gaps. En résumé : 1. Un order block est la dernière bougie dans la direction opposée avant un mouvement de déplacement. Un OB haussier est la dernière bougie baissière avant un mouvement haussier, et un OB baissier est la dernière bougie haussière avant un mouvement baissier. 2. Un breaker block est un order block échoué, signalant souvent un renversement de tendance. Un bullish breaker est un OB baissier échoué, et un bearish breaker est un OB haussier échoué. 3. La combinaison d'un fair value gap et d'un order block ou breaker est un signe de haute probabilité, car les meilleurs mouvements de déplacement créent ces deux éléments. La pratique répétée sur les graphiques est essentielle pour maîtriser ces concepts.